AI风险推动企业加码网络防护！CrowdStrike(CRWD.US)、Zscaler(ZS.US)获华尔街上调目标价

人工智能安全风险正持续吸引市场的目光，而华尔街的嗅觉总是敏锐的——他们察觉到，这或许将开启企业网络安全支出的新一轮增长周期。近期，多家网络安全公司的目标价获得了机构的上调，正是这一预期的直接体现。

事情的催化剂，是上个月Anthropic推出的Claude Mythos Preview。这个系统展示了AI发现并利用软件漏洞的能力，在行业内引发了广泛讨论。这无疑给所有企业敲响了警钟：AI在赋能业务的同时，也可能成为新型安全威胁的放大器。

KeyBanc近期进行的行业调研似乎印证了这一点。调研结果显示，出于对AI相关风险的担忧，企业的网络安全预算有望出现上升趋势。基于此判断，该机构果断上调了多家网络安全公司的目标价。

CrowdStrike：全方位领跑者

其中，CrowdStrike(CRWD.US)获得了最显著的上调，目标价从525美元大幅提升至700美元，并维持“增持”评级。分析师Eric Heath与Ritu Kashyap指出，公司当前季度业务表现稳健，更重要的是，他们判断CrowdStrike将显著受益于Mythos所引发的AI安全需求增长。

为何是CrowdStrike？关键在于其覆盖的领域。分析师列举了公司在网络攻击面管理、漏洞管理、补丁修复、云安全以及安全服务等方面的领先优势。而这些领域，恰恰是未来应对AI安全挑战的重点投资方向。此外，公司推出的Flex采购模式，以及管理层提到的“Project Quiltworks发布后需求增长强劲”，都被视为推动业绩的潜在动力。

Okta：身份管理的重要性凸显

与此同时，KeyBanc也将Okta(OKTA.US)的目标价从95美元小幅上调至103美元。这里的逻辑略有不同：随着AI智能体（AI Agents）逐渐普及，身份认证与访问管理（IAM）的重要性正在急剧提升。行业观点认为，与传统的身份治理（IGA）和特权访问管理（PAM）供应商相比，像Okta这样的访问管理平台在AI智能体安全领域占据了更强的战略地位。当然，KeyBanc也坦言，对于Okta计划持续到2027年的裁员举措，市场仍存有一些担忧。

Zscaler与Netskope：零信任架构的受益者

另一方面，零信任安全架构的代表厂商也获得了关注。KeyBanc将Zscaler(ZS.US)的目标价从160美元上调至190美元，并在其公布新一季财报前维持“增持”评级。

分析师的逻辑很清晰：当企业更加关注AI环境下的安全时，网络隔离、安全浏览器、数据泄露防护（DLP）以及出口网络安全等需求会变得尤为关键。而这正是Zscaler及其竞争对手Netskope(NTSK.US)擅长的领域。因此，Netskope的目标价也从13美元被上调至15美元，同样维持“增持”评级。

可以说，Claude Mythos Preview像一块投入湖面的石头，其涟漪正在扩散至整个网络安全产业。华尔街的调价动作，或许只是这场由AI安全需求驱动的行业变革的第一个信号。